Societe Generale подвел свою "дочку"

Российским компаниям могут аукнуться неудачи их иностранных владельцев Российские дочерние компании иностранных финансовых институтов в ближайшее время могут ощутить на себе последствия проблем, возникающих у их "родителей". Так, в конце прошлой недели международное рейтинговое агентство Moody´s понизило один из своих рейтингов банку "ДельтаКредит". Банк, принадлежащий французскому Societe Generale, явно пострадал из-за скандала, разразившегося на прошлой неделе.

Собственно, сам SocGen также потерял в рейтинге. Он понизился с уровня A1/B до Aa2/B-. Moody´s таким образом отреагировало на заявление банка о потерях размером в 4,9 млрд евро ($7,1 млрд), нанесенных ему собственным сотрудником. Другое рейтинговое агентство, Fitch, также снизило долгосрочный рейтинг SocGen с AA до AA-.

Как заявило руководство банка, о колоссальных потерях стало известно еще 20 января, и в течение трех следующих дней банк отчаянно латал дыры. Глава банка Даниэль Бутон даже подал прошение об отставке, правда, оно было отклонено. Кроме того, он отказалсяот полугодовой зарплаты, премий, доли зарплаты в акциях. Пока же Бутону остается извиняться перед акционерами и вкладчиками банка. "Мы надеялись сообщить в понедельник о близких к рекордным финансовых показателях в 2007 году, - признался Даниэль Бутон. - Вместо этого мы говорим об этом невероятном убытке". Кроме того, он сказал, что были приняты все возможные меры, чтобы ограничить последствия случившегося. "Мы нашли и исправили недочеты в процедурах контроля, а сами процедуры ужесточили, чтобы не допустить повторения подобного в будущем», - заверил клиентов Бутон. А против трейдера обязательно заведут уголовное дело, пообещали в банке. В качестве утешения акционеров Даниэль Бутон сказал: "Если бы мы действовали не так быстро, могли бы потерять в 10 раз больше". Кроме того, руководство банка все равно обещает показать хорошие результаты за 2007 год, а брешь, вызванную операциями трейдера, закрыть за счет дополнительной эмиссии акций. Банк намерен привлечь 5,5 млрд евро.

Вместе с французским банком пострадала и его российская "дочка". Долгосрочный рейтинг депозитов "ДельтаКредита" в местной валюте был снижен с уровня А3 до Ваа1. При этом, как сообщается в пресс-релизе агентства Moody´s, рейтинги Росбанка и Русфинанс Банка - двух других кредитных организаций, принадлежащих французскому банку (Росбанк частично, а Русфинанс Банк - на 100%), были подтверждены на прежних уровнях. Понижение рейтинга "ДельтаКредит" можно объяснить сферой его деятельности. Напомним, что этот банк специализируется на выдаче ипотечных кредитов. Русфинанс Банк же в основном сосредоточен на авто- и потребительском кредитовании. Что же касается Росбанка, то Societe Generale поспешил объявить, что его прежние планы по приобретению пакета акций российского банка остаются неизменными. Да и в Росбанке не видят повода для переноса сделки. Но наблюдатели говорят о том, что повышенные в связи с решением Societe Generale получить контроль над банком рейтинги могут быть пересмотрены, если сделка сорвется. Стоит напомнить, что именно заявление французов о реализации опциона в феврале 2008 года стало в свое время поводом для повышения рейтингов Росбанка, например, агентством Standard & Poor´s.

Помимо скандала вокруг Societe Generale в пятницу неприятности подстерегли другого крупного участника глобального инвестиционного рынка. Акции бельгийско-голландской финансовой компании Fortis (крупнейшая компания Бенилюкса, оказывающая финансовые услуги. По размерам годовой выручки на июль 2007 года компания занимала третье место в мире среди коммерческих банков в списке Fortune Global 500, уступая лишь Citigroup и Credit Agricole) упали на 10%. Так рынок отреагировал на просочившуюся из компании информацию о серьезных убытках на рынке ипотечного кредитования. Бельгийская газета De Standaard со ссылкой на надежный источник в компании рассказала о готовящемся компанией списании 1-2 млрд евро убытков. Сообщение об убытках Fortis еще раз подчеркнуло глобальность мировой экономики, продолжив цепочку из европейских банков, пострадавших от обвала американского рынка ипотеки.

Впрочем, о возможных проблемах в компании можно было судить по падению котировок акций компании. С начала нынешнего года снижение ее акций составило 27%, а с момента октябрьского максимума - 44%. Почти двукратное падение отчасти можно объяснить общемировым финансовым кризисом, но по своим масштабам оно вполне соотносится с падением главных пострадавших. Так, за это же время акции Citigroup опустились на 45%, а Merrill Lynch - на 27%. Однако проблемы Fortis стали неожиданностью для большинства аналитиков. Представитель министра финансов Бельгии заявил, что о крупных потерях компании не было ничего известно. Ранее руководство Fortis заявляло о привлечении всего 120 млн евро для покрытия возможных убытков в четвертом квартале от потерь по кредитам на рынке жилья. В России Fortis через свое подразделение Fortis Investments совместно с инвестбанком «КИТ Финанс» владеет управляющей компанией «КИТ Фортис Инвестментс». Тем не менее, по словам Леонида Бершидского, управляющего директора «КИТ Финанс», убытки банка не должны отразиться на работе его компании, так как в состав совместного предприятия со стороны Fortis выступает Fortis Investments, к которому потери на ипотечном рынке не имеют отношения.

27.01.2008 / ЮЛИЯ ЛОКШИНА, КОНСТАНТИН ТИХОНОВ Материал опубликован в "Газете" №14 от 28.01.2008г.