Греческий банк подбирает на Украине объект вложений

декларация о намерениях

Как стало известно Ъ, греческий банк Marfin Popular Bank PCL завершает сделку по покупке банка на Украине за $200 млн. Банкиры называют четыре возможных объекта поглощения и отмечают, что указанной суммы хватит лишь на покупку небольшого финучреждения без филиальной сети. По их мнению, Marfin покупает банк за небольшие деньги, чтобы иметь площадку для дальнейшего развития, ведь греческие финучреждения, намеревавшиеся приобрести крупный банк, до сих пор не вышли на украинский рынок.

На прошлой неделе в пресс-службе банка Marfin Ъ сообщили, что в ближайшее время завершится сделка по покупке украинского финучреждения, название которого пока не разглашается. При этом в Marfin заявляют, что намерены заплатить за украинский банк $200 млн. "Мы выходим на Украину, потому что нам интересен украинский банковский рынок. Мы рассматриваем все варианты, которые нам подойдут по цене, но можем немного увеличить стоимость, в случае если предложение будет очень привлекательным",— рассказали Ъ в банке. При этом в Marfin отмечают: "Чем больше будет у банка отделений, тем лучше для нас". Планируется, что после покупки украинское финучреждение будет заниматься ритейлом и корпоративным банкингом.

Любопытно, что Marfin, который намерен поглотить один из украинских банков, недавно сам мог стать объектом недружественного поглощения со стороны греческих банков. Как рассказали в Marfin, ранее они направили предложение о покупке греческому Piraeus Bank S.A., который сразу же сделал ответное предложение о поглощении. Piraeus оценил банк в 3,45 млрд евро, предложив одну свою акцию за каждые 5,7 акции Marfin. После этого Marfin прекратил переговоры с Piraeus. А 14 марта из-за отсутствия кворума сорвалось проведение собрания акционеров банка Piraeus, что автоматически означает его отказ от поглощения банка Marfin.

Банк Marfin Popular Bank PCL (Кипр) образован в 2006 году в результате слияния кипрского Cyprus Popular Bank с греческими финансовыми группами Marfin и Egnatia Bank. По данным Marfin Popular Bank, на 1 января 2006 года активы банка составляли 22,6 млрд евро, капитал — 3,1 млрд евро, прибыль — 396,6 млн евро. Филиальная сеть — 312 отделений. Банк представлен в 12 странах.

Источник, приближенный к проведению сделки, рассказал Ъ, что греческий банк не станет покупать крупное финучреждение. "Marfin достаточно молодой, поэтому на Украине он купит банк после второй двадцатки. Это будет какой-то средний банк",— утверждает собеседник Ъ. Банкиры отмечают, что $200 млн хватит на покупку лишь небольшого финучреждения без сети. "Если они хотят заниматься серьезным бизнесом, то будут покупать банк с развитой филиальной сетью. А если намерены сделать модерновый технологичный банк, то надо покупать средний банк, так как модернизация крупного банка — очень сложный процесс,— пояснил заместитель председателя правления 'ВиЭйБи Банка' Петр Переверзев.— Но в маленьком банке придется развивать филиальную сеть, что тоже очень затратно".

Среди возможных объектов поглощения эксперты называют Имэксбанк, банк "Киев", Мегабанк и Морской транспортный банк (МТБ). Почти во всех перечисленных финучреждениях Ъ заявили, что не ведут переговоры с Marfin, а в МТБ от комментариев отказались. "Теоретически продажа МТБ возможна,— считает первый заместитель председателя правления ПриватБанка Владимир Яценко.— Это довольно хороший банк, за него могут запросить и 200 миллионов долларов". Следует отметить, что при среднем мультипликаторе продаж на Украине в четыре капитала стоимость МТБ на 1 января 2007 года составляла $106-110 млн.

По мнению банкиров, намерение Marfin приобрести украинский банк из категории средних обусловлено желанием не переплачивать за покупку. "Инвесторы склоняются к тому, что стоит переждать и не рисковать своими деньгами,— считает заместитель председателя правления банка 'Финансы и Кредит' Сергей Борисов.— Крупные банки уже куплены, мультипликаторы капитала очень высокие, и никто не хочет платить коэффициенты, которые были. Инвесторы хотят покупать банки за относительно небольшие деньги, чтобы развивать бизнес". Напомним, греческие финучреждения, которые намеревались купить крупный украинский банк, до сих пор не вышли на рынок: Национальный Банк Греции, который вел переговоры с "Форумом" и Кредитпромбанком, отказался от намерения купить банк на Украине (см. Ъ от 23 февраля), а Alpha Bank до сих пор ведет переговоры с Кредитпромбанком. Сейчас на Украине присутствует лишь греческий Eurobank, купивший банк "Универсальный" приблизительно за $50 млн (в рейтинге АУБ на 1 февраля 2007 года занимал 69-е место по активам).

Эксперты опасаются, что из-за перегретости украинского банковского рынка иностранные акционеры могут и вовсе приостановить инвестиции в Украину. "Еще два года назад инвесторы были настроены оптимистично относительно развивающихся рынков, но когда начались проблемы с фондовыми рынками мира, пыл у всех немного поостыл,— заявил Сергей Борисов.— Семилетний цикл подъема, который начался на Украине в 2000 году, заканчивается. Некоторые иностранные банки уже намерены уходить из России и с Украины".

ЕЛЕНА Ъ-ГУБАРЬ

Marfin не знает, куда девать $200 млн