16 декабря 2014, 10:06 / Финансы / Бизнес

Курс евро достигал 100 рублей

Позже евро откатился ниже этой отметки; эксперты предсказывают "смерть" фондового рынка и банковской системы; Эльвира Набиуллина призывает учиться жить в новой зоне Юлия Орлова Дарья Борисяк Сергей Смирнов Денис Абрамов / Ведомости

"Столь весомое повышение ставки, вероятно, может остановить ослабление национальной валюты, однако об уверенном укреплении, с нашей точки зрения, пока говорить не стоит", - считают аналитики Промсвязьбанка. По их мнению, в первую очередь ЦБ ставит задачу "стабилизировать ситуацию", а не развернуть тренд падения рубля. Он ожидают укрепления рубля ниже 58 руб./$, поскольку цены на нефть сохраняются в районе $60. И без улучшения ситуации на сырьевых площадках они не рассчитывают на существенное улучшение.

По состоянию на 15.09 мск курс евро на Московской бирже достигал уровня 100 рублей, затем откатился ниже этой отметки до 95 руб. Доллар преодолел уровень 80 руб., но затем также откатился от достигнутого максимума к уровню 75 руб. Пресс-служба Московской биржи напомнила, что не имеет способа приостановки торгов на валютном рынке в отличие от фондового.

После ночного повышения ключевой ставки ЦБ с 10,5% до 17% курсы доллара и евро упали на открытии валютных торгов во вторник, но в течение 10 минут отыграли падение. К 12.00 мск доллар достиг и превысил уровень 66 руб., евро достиг 83 руб. К 14.00 курс доллара ненадолго превысил 69 руб., превысив прежний абсолютный максимум, а евро подпрыгнул выше 86 руб. Таким образом, рубль быстро и полностью растерял рост, отмечавшийся после повышения ключевой ставки. К 14.30 мск падение российской валюты ускорилось - доллар пробил уровень 74 руб., евро - 90 руб.

Банк России установил на 17 декабря официальный курс доллара на уровне 61,1512 руб., что на 2,8051 руб. выше предыдущего показателя. Официальный курс евро повышен на 3,4874 руб. до 76,1516 руб.

Правительство сегодня вечером обсудит состояние финансового рынка. "По финансовым делам мы еще с коллегами сегодня соберемся и поговорим", - заявил премьер Дмитрий Медведев, открывая заседание правкомиссии по развитию Дальнего Востока.

Центробанк не выходил с интервенциями на рынок, говорят частный трейдер и аналитик Сбербанк CIB Владимир Пантюшин. Он считает, что интервенции - это ключевой элемент в тушении "пожара" на валютном рынке и "удивлен, что ЦБ, по всей видимости, еще нет". "И это всё?! Где заявление, где продажа валюты?!", - говорит начальник дилингового центра Металлинвестбанка Сергей Романчук

Индекс ММВБ к 13:13 мск держался на уровне закрытия - 1421 пункт, долларовый РТС потерял более 5% до 681 пункта. К 15.30 мск РТС упал ниже 600 пунктов.

Короткое время будет коррекция на фондовом рынке, особенно будут расти акции экспортеров, но это продлится недолго, говорит президент инвестиционной группы «Московские партнеры» Евгений Коган. Он прогнозирует, что фондовый рынок «торжественно помрет, минимум на полгода. Ликвидность исчезнет. Окончательно».

Критическая ситуация на российском финансовом рынке отражается и на рынках восточной Европы. Акции австрийского Raiffeisen Bank International сегодня падали на 8%, поскольку у банка крупный бизнес в России. К 14.00 мск котировки несколько восстановились и показывали снижение на 3%.

"Конец банковской системы"

"Повышение ставки до 17% - это конец банковской системы", - эмоционален топ-менеджер одного из среднего банков. Это означает, что банки поднимут ставки по кредитам компаниям до 20%, экономика при таких ставках работать не может, для реального сектора это смерть, говорит он. Он приводит пример: один из крупных банков сегодня сказал крупному энергетическому холдингу, что хочет поднять его ставку по кредиту до 19%. По словам банкира, кредитные организации сегодня выставили заградительные тарифы по продаже валюты, а рынок межбанковского кредитования просто умер.

Ранее по теме: Международная кампания за бойкот Олимпиады в Сочи набирает обороты

"На данный момент достаточно много иностранных компаний намереваются продать свои российские активы по причине дестабилизации ситуации в экономике, что также повлечет за собой дальнейшее усугублении валютной ситуации и дальнейшее падения рубля. На прошлой неделе Google уже объявил о переводе группы своих разработчиков в западные офисы, также поступят и другие участники рынка закрыв представительства и отказавшись от российских активов. Повышение ключевой ставки приведет к незамедлительному падению ликвидности в компаниях средней капитализации, дальнейшая продажа активов приведет к укрупнению существующих игроков, во многом государственных, но полностью деструктурирует российский рынок. Далее последует конвертация валютной выручки, но это также не спасет рубль", - говорит управляющий партнер GK Capital Partners Максим Григорьев.

Что говорит ЦБ

Председатель ЦБ Эльвира Набиуллина во вторник заявила, что ослабление курса рубля является сигналом для российской экономики адаптироваться к новым условиям. По ее оценке, ослабление курса национальной валюты происходит в первую очередь под воздействием внешних факторов - снижения цены на нефть, ограничения российских банков в доступе к международным рынкам. "Мы должны научиться жить в новой зоне, ориентироваться в большей степени на собственные источники финансирования, проекты и дать шансы для импортозамещения", - подчеркнула председатель ЦБ.

Ранее по теме: Международная кампания за бойкот Олимпиады в Сочи набирает обороты

Рынок не отреагировал на заявления председателя ЦБ: после них доллар на Московской бирже остался выше 65 руб., выше уровня вчерашнего закрытия, евро - выше 82 руб., также выше уровня вчерашнего закрытия.

"То, что ЦБ не делает интервенций - это ошибка, причем очередная, которая сильно ухудшает ситуацию", - считает Романчук. По его мнению, имело смысл повышать ставку вместе с другими мерами, чтобы сбить девальвационные ожидания: "Нужно было продать валюты столько, сколько нужно, чтобы погасить панику, одновременно с мерами по поддержке банковской системы и долгового рынка". Без интервенций ЦБ только увеличил давление на банки: Романчук ожидает, что население будет изымать рубли из банков и покупать доллары - "если курс по итогам торгов не будет стабилизирован, повышение ставки ударит колоссальным убытком по всем банкам". Доходность по ОФЗ выросла сильнее ключевой ставки: доходность ОФЗ с погашением в 2017 г. составляет 18,39%, бумаг с погашением в 2018 - 17,71%, свидетельствуют данные Московской биржи.

На открытии торгов 16 декабря доллар упал до 59,75 руб., евро - до 74,7 руб. Потом падение иностранных валют ускорилось - на 10.02 мск вторника курс доллара снизился почти на 6 руб. до 58,59 руб., евро - также на 6 руб., до 72,90 руб., следует из данных сайта Московской биржи.

Однако уже на 10:10 мск вторника курс доллара отскочил обратно к уровню 61,2 руб., снизившись на 3,24 руб. по сравнению с уровнем закрытия предыдущего дня. Евро к этому времени подешевел к рублю на 2,42 руб. - до 76,45 руб.

После 11.00 мск курс евро скачком поднялся выше 79 руб. к 79,38 руб. (новый абсолютный максимум), превзойдя вчерашние границы коридора, установленные в соответствии с риск-параметрами валютного рынка (78,8715 руб./евро).

Ночью на международных торгах рубль также отыграл только 6 руб. у доллара и евро, - только то, что потерял в понедельник. Московская биржа с 16 декабря повысила обеспечение на валютном рынке с 8-9% до 10%. Один из лидеров фондового рынка по обслуживанию розничных клиентов начал работу на 7 часов раньше обычного, в ожидании массовых принудительных закрытий клиентов (маржин-коллов).

Вчера к 20.20 мск курс доллара вырос на 6,27 руб. до 64,44 руб., евро - на 6,59 руб. до 78,87 руб. Таким образом, рубль установил рекорд внутридневного падения с 1999 г.

Торги российскими акциями во вторник открылись резкими движениями основных индексов, передает Reuters. Индекс РТС, упав в первую минуту торгов почти на 5%, к 10.04 мск резко отскочил - повышение к закрытию понедельника составило 3,66% до 744,52 пункта. Индекс ММВБ упал на 2,73% до 1392 пунктов.

Чего ждать от рубля

Старший портфельный управляющий УК «Капитал» Вадим Бит-Аврагим ждет небольшого укрепления рубля. Многое будет зависеть "все же от цен на нефть и от того, как будет ЦБ предоставлять рублевую ликвидность". Но, по его словам, уже есть уверенность, что ситуация в банковской системе будет напряженной: "банки, получив такую ставку, переоценят все активы с фиксированной доходностью. Банки столкнутся с серьезной нехваткой капитала, особенно это будет касаться второго и третьего эшелона".

Вадим Бит-Аврагим считает, что на фондовом рынке повышение ставки сильно не отразится. "После вчерашних массированных продаж, на рынке происходит массовый исход нерезидентов. Те, кто сидел долго, стали массово закрывать свои позиции. И повышение ставки вряд ли что-то изменит. Но если курс рубля стабилизируется, то и рынок акций стабилизируется".