Битва экосистем Сбербанка и «Яндекса», Facebook против Цукерберга и уголовное дело против руководства РВК

Тема выпуска — развод «Яндекса» и Сбербанка

Многообещающее партнерство «Яндекса» со Сбербанком по строительству «русского Amazon» подходит к концу: уже в середине июня компании собираются объявить о разводе в совместных проектах, узнал на этой неделе The Bell. В этом выпуске технорассылки мы расскажем, почему партнерство двух гигантов не сложилось, как их экосистемы будут развиваться по отдельности и у кого больше шансов добраться до каждого россиянина.

Развод

О том, что в ближайшие недели «Яндекс» и Сбербанк готовятся объявить о разводе, The Bell рассказали четыре источника, знакомых с переговорами. Компании прекратят партнерство по двум своим совместным предприятиям:

• «Яндекс» выкупит у Сбербанка его долю в «Яндекс.Маркете», куда входит одноименная e-commerce-площадка и маркетплейс «Беру». Сейчас банку и IT-компании принадлежит по 45% акций компании, еще 10% — ее менеджменту. После развода «Яндекс» останется единственным акционером «Яндекс.Маркета», не считая долей, принадлежащих менеджменту компании, — и будет развивать этот бизнес самостоятельно.
• Другая совместная компания — «Яндекс.Деньги» — отойдет Сбербанку. Сейчас IT-компании принадлежит 25% акций компании, остальные 75% — у Сбербанка. По условиям соглашения со Сбербанком «Яндекс» не мог самостоятельно развивать другие проекты в финтехе. После развода это ограничение должно быть снято.

Причины развода

О создании «русского Amazon» на базе «Яндекс.Маркета» «Яндекс» и Сбербанк договорились в августе 2017 года. Сбербанк обязался вложить в СП 30 млрд рублей, весь общий бизнес партнеры оценили тогда в 60 млрд рублей. Сделка была закрыта в апреле 2018 года, а в мае под брендом «Беру» компании запустили новый маркетплейс в тестовом режиме.

Превратить СП в лидера рынка должны были технологии «Яндекса»: нейросети, помощник Алиса, технология распознавания картинок (с ее помощью покупатель мог сфотографировать понравившуюся ему вещь, а потом найти ее на маркетплейсе), перечислял в октябре 2018 года Грег Абовский, операционный и финансовый директор «Яндекса». Кроме того, важную роль в развитии платформы должен был играть сервис «Яндекс.Доставка».

«Беру» должен был интегрироваться в приложение «Сбербанк.Онлайн», у которого десятки миллионов пользователей. Предполагалось, что покупки в маркетплейсе можно будет оплачивать бонусами программы «Спасибо» от Сбербанка. Также планировалось задействовать в качестве пунктов для выдачи заказов сеть из 5–6 тысяч отделений Сбербанка, в которых можно размещать постаматы.

Планы у компаний были грандиозные, шансы на успех — тоже: «Яндекс» — одна из лучших в стране компаний по построению цифровых сервисов, Сбербанк — крупнейший банк страны с амбицией и финансовыми возможностями построить экосистему на все случаи жизни.

В 2019 году «Беру» вошел в десятку крупнейших интернет-магазинов России по версии Data Insight, за год продажи маркетплейса составили 27,7 млрд рублей. Для сравнения Aliexpress Russia за тот же год продал товаров на 31 млрд рублей, а Ozon — на 80,7 млрд рублей. В первом квартале 2020 года месячный оборот «Беру» превысил 4 млрд рублей (если так пойдет и дальше, за год онлайн-продажи площадки вырастут до 48 млрд рублей), в день сервис доставлял в среднем 200 тысяч товаров.

Но поначалу «Беру» развивался не теми темпами, на которые рассчитывали партнеры, — и это было одной из причин разногласий между ними, рассказывали источники The Bell год назад. Договорившись о партнерстве сразу в двух ключевых секторах — онлайн-коммерции и финтехе, довольно скоро стороны поняли, что их совместные проекты пересекаются или конкурируют с самостоятельными. Кроме того, при соотношении долей 50% на 50% разрешать спорные вопросы оказалось крайне проблематично (при этом поводов для споров было предостаточно).

Примерно через год совместной жизни Сбербанк решил, что лучшим выходом из сложившейся ситуации будет добиться большей интеграции с «Яндексом» — например, купить крупный пакет акций компании. «Яндексу» эта идея не понравилась. После публикаций о переговорах (1, 2) капитализация IT-компании рухнула. Сбербанк все опроверг, а источники, близкие к его руководству, поспешили заявить, что это был всего лишь «разговор за чашкой чая». Как бы то ни было, после этого отношения между партнерами окончательно разладились.

После развода развивать проекты в онлайн-торговле компании собираются самостоятельно. Сбербанк не отказывается от идеи создать мощного игрока в e-commerce и, как и предсказывал The Bell, готовится приобрести крупный акций Ozon. «Яндексу» дальше придется финансировать «Яндекс.Маркет» самому — для этого компания собирается продать инвесторам до 5% своих акций. В числе покупателей, как выяснил The Bell, будут ВТБ и Millhouse Романа Абрамовича.

Будущее экосистем

И у «Яндекса», и у Сбербанка одна цель — добраться со своими сервисами до каждого россиянина. «Яндекс» будет преследовать ее самостоятельно, Сбербанк для ее достижения выбрал нового партнера — Mail.Ru Group. Конкуренция будет жесткой.

Для «Яндекса» е-commerce — ключевой бизнес, говорит сотрудник крупного инвестбанка. «Причина развода понятна: компании не могли развивать его вместе, СП теряло динамизм. А для рынка, где сейчас идет активный рост, это смертельно», — говорит он. Если в России появится крупный маркетплейс, который будет принадлежать не «Яндексу», то через несколько лет IT-компания окажется в той же ситуации, в которой сейчас находится Google. «Поиск монетизируется через рекламу товаров и услуг, — напоминает он. — А в США сейчас чуть ли не половина запросов идет внутри Amazon. У нас такого конкурента поиску пока нет, но в долгосрочной перспективе он появится, и “Яндексу” очень важно построить его самому».

Для создания «русского Amazon» очень важна доставка на «последней миле» — то есть непосредственно до покупателя, отмечает старший аналитик «Атон» Виктор Дима. У «Яндекса» для этого теперь есть не только такси, но и «Яндекс.Еда», и новый сервис «Яндекс.Лавка». Сбербанк и Mail.Ru с недавних пор вместе развивают конкурирующие сервисы, но пока — в роли догоняющих.

Как будет выглядеть «русский Amazon» от Сбербанка — судить сложно. Кроме Ozon, банк ранее интересовался покупкой Avito, рассказывали источники The Bell. К тому же свой проект в онлайн-коммерции в партнерстве с Alibaba развивает Mail.Ru. Но Сбербанк в нем напрямую пока не участвует.

С учетом финансовых возможностей конкурентов бороться «Яндексу» будет непросто. К тому же компании придется дорого заплатить за свободу. Весь «Яндекс.Маркет», по последним оценкам аналитиков, может стоить 90–96 млрд рублей ($1,3–1,4 млрд). Примерно половину из них «Яндексу» придется потратить на выкуп доли Сбербанка, а дальше — самостоятельно финансировать развитие проекта. На конец марта на счетах компании было $2,1 млрд, еще около $670 млн (исходя из текущих котировок) «Яндекс» может привлечь от продажи до 5% своих акций.

ПРОТЕСТЫ В США

Сотрудники Facebook против Цукерберга и Трампа

На этой неделе Марку Цукербергу пришлось защищаться от собственных сотрудников. Началось все с того, что основатель Facebook отказался удалять посты Дональда Трампа, в которых президент называл протестующих бандитами и предупреждал, что мародерство закончится стрельбой. Цукерберг признал, что считает публикации оскорбительными, но скрывать их — в отличие от Twitter — не будет, потому что это — цензура. Сотрудников Facebook это не убедило — и они устроили цифровую забастовку. Старейшие работники компании, которые присоединились к Facebook еще до IPO, направили Цукербергу письмо, в котором указали на двойные стандарты — как можно модерировать посты обычных пользователей, но не трогать при этом сообщения политиков. В итоге Цукербергу пришлось сдать назад: он написал пост, в котором обещал пересмотреть политику компании по модерации постов на чувствительные темы, связанные с насилием, а сам процесс модерации сделать более прозрачным. Кажется, непрекращающиеся протесты в США могут навсегда изменить и то, как соцсети модерируют политический контент, и то, как будут устроены их взаимоотношения с властями. Из-за конфликта вокруг модерации собственных постов в Twitter Трамп еще на прошлой неделе подписал указ о предотвращении онлайн-цензуры, который может выйти всем технокомпаниям боком.

ДЕЛО РВК

Обыски и аресты в РВК

Созданный на госденьги фонд фондов стал новой мишенью для силовиков. Несмотря на то что руководство Российской венчурной компании (РВК) в последние годы старалось лишний раз не инвестировать, чтобы не нарваться на неприятности, неприятности в виде обысков и задержаний все же произошли. На этой неделе был задержан и отправлен под домашний арест глава РВК Александра Повалко, у него дома и в офисе РВК прошли обыски.

• Повалко подозревают в злоупотреблении полномочиями с причинением тяжких последствий (ч. 2 ст. 201 УК). Причина — в сделке с американским производителем технологий для солнечной энергетики Alion Energy. Из-за нее два года назад уже были арестованы российский инвестор, бывший советник Анатолия Чубайса Михаил Чучкевич из фонда Bright Capital и топ-менеджер РВК Ян Рязанцев. Оба в прошлом году были отпущены из СИЗО, но Чучкевич продолжает находиться под домашним арестом.
• Сама сделка была заключена еще в 2012 году, а Повалко пришел в РВК только в 2016-м с поста замминистра образования. Если верить его адвокату, следствие считает Повалко виновным в том, что РВК не добилась досрочного погашения займа от Alion (и это несмотря на то, что срок его погашения наступает только в 2022 году).
• За последние годы РВК старался не инвестировать в рискованные проекты: все боялись — одна ошибка и посадят, признавался в разговоре с The Bell один из бывших сотрудников. Вместо этого компания финансировала конференции и занималась популяризацией венчура. Парадокс в том, что скандалы, подобные делу РВК, лишают стимулов всю венчурную отрасль, которую институты развития и должны развивать, считает директор Фонда развития интернет-инициатив (ФРИИ) Кирилл Варламов. Вчера он призвал заморозить все российские институты развития до освобождения Повалко.

BELLCLUB

Революция в онлайн-образовании

Всеобщий карантин дал огромный толчок для развития EdTech, увеличил стоимость компаний, которые до этого уже были на рынке, и открыл новые горизонты для стартапов. В ближайшем будущем геймификация, иммерсивное обучение с использованием AR и VR, искусственный интеллект вместо реальных преподавателей и другие технологии произведут революцию в онлайн-образовании и станут импульсом для второй волны стартапов.

Обсудим будущее онлайн-образования и возможности, с этим связанные, на ближайшей виртуальной встрече BellClub. Вы сможете лично пообщаться и задать вопросы нашим спикерам:

• Александр Чачава, управляющий партнер Leta Capital
• Дмитрий Чихачев, сооснователь Runa Capital
• Александр Коноплястый, сооснователь Flashpoint

Регистрация — по ссылке.

READ LATER

• Во время пандемии коронавируса Skype мог стать нашим главным приложением для видеоконференций. Но вместо него им оказался Zoom. Здесь — видеорассказ о том, что пошло не так в судьбе Skype и как Microsoft разрушил сервис, которым еще несколько лет назад пользовались буквально все. А здесь — мы рассказываем о чемпионах карантина, одним из которых безусловно стал Zoom.
• История MIT Technology Review о том, как Google Docs стал главной площадкой для протестующих против произвола полиции в США. В отличие от социальных сетей Facebook и Twitter с их сложным устройством и наворотами, сервис Google стал самым простым и доступным способом для общения и обмена информацией.
• Apple шесть лет пыталась автоматизировать сборку — сначала айфонов, а потом макбуков и других гаджетов. Для этого компания построила целую роботизированную лабораторию, потратив на проект миллионы долларов. И все для того, чтобы прийти к выводу, что собирать гаджеты руками все еще гораздо эффективнее. Здесь — рассказ о том, почему роботы пока проигрывают человеку в сборке.